V. Ek is afgetree en soek maniere om belasting te spaar op bates wat na my dood aan my kinders oorgedra is. My hoofwoning maak die meerderheid van my boedel uit en my erfgename sal waarskynlik ten tyde van my dood probate op my huis moet betaal voordat dit aan hulle oorgedra word. Is daar enige manier om die titel by my dood of vroeër oor te dra en die 1,5 persent probate in Ontario te vermy? Wat is die risiko’s om dit te doen? —Calvyn
FP Antwoorde: Beste Calvyn, boedelbeplanning vereis dat jy jou wetlike verpligtinge in ag neem. Jou kinders, as jy hulle nie onderhou nie, is dalk nie wettige afhanklikes nie. Jy het dalk nie wetlike, maar morele, verpligtinge teenoor hulle.
As jy kies om jou kinders te bevoordeel nadat jou skuld, belasting en wetlike verpligtinge nagekom is, wonderlik. Dit is hoekom jy regsadvies nodig het om jou testament en boedelplan voor te berei. Jy moet identifiseer wat oorbly nadat jy jou wetlike verpligtinge gedek het.
Daar is baie maniere om Ontario se provinsiale eiendomsadministrasiebelasting (EAT) te verminder. Daar is voorheen na hierdie belasting verwys as ‘n provinsiale proefbelasting. Aangesien u hoofbate u woning is, kan u ‘n oordrag na ‘n kwalifiserende instelling oorweeg inter vivos trust (dikwels ‘n lewende trust genoem). Dit kan provinsiale eiendomsbelasting vermy en sake privaat hou. Daar is voor- en nadele om te oorweeg, maar hierdie trusts kan Ontario se EAT vermy.
As jy jou woning aan jou begunstigdes oordra voor jy sterf, is daar verskeie potensiële kwessies om te oorweeg. Jy het jou eie prokureur nodig om jou te adviseer. Die begunstigde wat ‘n belang in jou huis ontvang, benodig sy of haar eie aparte prokureur vir advies. Jou eiendom is dalk nie jou begunstigde se hoofwoning nie, selfs al is dit bygevoeg as ‘n eienaar. Dit kan belastingkwessies veroorsaak en kan vereis dat ‘n trustbelastingopgawe ingedien word, tensy ‘n vrystelling van toepassing is.
Jy noem nie of jy ‘n gade het wat dalk ‘n belang in jou eiendom het nie. Dit is ‘n wetlike verpligting om te oorweeg. Jy benodig advies oor jou wetlike verpligtinge om ‘n gade te onderhou. As jy ‘n huweliksmaat het, het jy ‘n huweliksvoorwaardeooreenkoms om jou meer vryheid te gee om jou testament te maak? Het jy ‘n kwalifiserende gade? Jy kan hulle aanwys as ‘n begunstigde van geregistreerde beleggingsplanne soos ‘n geregistreerde aftreespaarplan (RRSP) vir inkomstebelasting en EAT-spaargeld.
Jy het nie genoem of jy ‘n kredietlyn of verband op die eiendom het nie. Dit moet ook oorweeg word. As jy ‘n persoon by die eiendomstitel voeg, verloor jy totale beheer oor die bate. Hierdie bate kan dan ook onderhewig wees aan die begunstigde se krediteure of gade-eise. Sulke oorplasings kan jou dwing om jou woning te verkoop voordat jy sterf.
Jy noem ook nie jou ouderdom of as jy jou kritieke sorgbehoeftes oorweeg het nie.
Ontario se EAT is ongeveer 1,5 persent gebaseer op billike markwaarde, bo die eerste $50 000 en minus enige geregistreerde skuld op die eiendom. Om ‘n verband te hê, kan die EAT verminder. Indien daar verskeie erfgename is, moet hulle ooreenkom oor hoe om die eiendom te hanteer, hoe dit in stand gehou moet word en hoe uitgawes gedeel word. Jy kan eerder wil hê dat jou trust of boedelkurator die eiendom verkoop en die opbrengs verdeel.
Jy kan ook volwasse kinders as aangewese begunstigdes van finansiële bates noem om hulle by jou dood sonder ’n testament oor te dra, soos lewensversekering of gesegregeerde fondse. Daar is maniere om dit te doen om EAT te vermy en om te bewys dat ‘n geskenk bedoel was as jy met jou prokureur praat.
Ek beveel gewoonlik aan dat ouers so lank as moontlik eienaarskap van hul huis behou. Dit is dalk die enigste rede waarom die begunstigdes jou weekliks bel om te sien hoe dit met jou gaan. Die provinsiale boedeladministrasiebelasting is ‘n klein prys om te betaal om beheer te behou oor wat dalk jou grootste finansiële bate is.
Hierdie inligting is geen plaasvervanger vir regs- of belastingadvies nie. Edward Olkovich is ‘n prokureur in Ontario by MrWills.com. Hy is gesertifiseer deur die Law Society of Ontario as ‘n spesialis in boedel- en trustreg.
Het jy ‘n vraag vir FP Answers? E-pos wealth@postmedia.com.
