’n Handelaar in Chicago, Illinois, verkoop gebruikte motors op 11 Julie 2023.
Scott Olson | Getty Images
Die hoof van een van die land se grootste motorfinansieringsuitleners is nie te bekommerd oor langer motorleningstermyne nie as gevolg van stygende verbruikersmotorskuld en hoër gebruikte motorpryse.
Sy hoofrede? Verbruikersbesteding aan voertuie as ‘n deel van inkomste het relatief gelyk gebly vergeleke met 2019, toe ‘n toename in vraag veroorsaak deur die koronaviruspandemie tot hoër pryse gelei het, maar voorraad laag gehou het.
“As ek net vir jou sê: ‘Motorpryse styg, rentekoerse styg, versekeringspryse styg’, gaan jy sê: ‘Weet jy wat, verbruikers moet meer betaal, relatief tot hul inkomste,’.” hoofletter een Sanjiv Yajnik, president van die motor, het aan CNBC gesê. “As jy egter na elke kwintiel van mense se lone en verdienste kyk, bly die verhouding van betalings tot verdienste redelik plat.”
Terwyl Capital One berig dat die gemiddelde maandelikse motoreienaarskoste sedert 2019 van $390 tot $525 gestyg het, dui data wat eksklusief aan CNBC deur sy motorarm verskaf is, daarop dat voertuigkoste relatief stabiel gebly het in vergelyking met inkomste. Dit is omdat die betalings-tot-inkomste-verhouding sedert 2019 ongeveer 10% gebly het, volgens Bank of America se motorafdeling.
Capital One Auto het bevind dat 80% van motorkopers minder as die algemeen aanvaarde inkomstedrempel van 15% gefinansier het.
“Verbruikers is versigtig. Hulle is verantwoordelik. Dit is ‘n gesonder manier om dinge te doen as ander maniere, want dit is nie diskresionêre besteding nie,” het Yajnik gesê, met verwysing na verbruikers wat die betaling van voertuie vir vervoer, insluitend werk, prioritiseer.
Om hierdie doel te bereik, kies al hoe meer verbruikers egter lenings met langer termyne om terugbetalings bekostigbaar te hou.
Die motorfinansieringsveteraan se sienings kontrasteer met ander in die bedryf wat glo dat langtermynlenings verbruikers se beursies kan knou.
Hulle voer aan dat sogenaamde “permanente lenings” van ses jaar of langer baie kopers, veral nuwe motorkopers, met ekwiteit in hul motors en vragmotors gelaat het. Dit beteken dat wanneer hulle besluit om hul ou motor in te ruil, hulle meer skuld as wat die voertuig werd is.
Edmunds berig dat sowat 26% van gebruikte voertuie wat by inruilings betrokke was, vanjaar tot April negatiewe ekwiteit gehad het. Die gemiddelde bedrag van negatiewe ekwiteit was $5 105, ‘n toename van 35% vanaf 2019.
“Namate die gemiddelde leningstermyn toeneem, sal verbruikers hul saldo’s stadiger afbetaal,” sê Jessica Caldwell, skoolhoof by Insights ChemaksEdmonds het in ‘n onlangse aanlyn plasing geskryf. “As verbruikers om enige rede voortydig in hul voertuie handel dryf, sal hulle toenemend vashou aan meer leningskuld.”
Caldwell het gesê dat in terme van nuwe motorfinansiering in die eerste kwartaal, 90,2% van nuwe motorlenings wat negatiewe aandele-inruilings behels, termyne van minstens 72 maande gehad het, en 43% van leningstermyne is tot 84 maande verleng. Edmunds het gesê die gemiddelde negatiewe aandele-inruiling op nuwe motors hierdie seisoen was $7 183.
Hierdie getalle styg sedert 2022, toe ‘n pandemie-geïnduseerde skyfietekort die pryse van gebruikte motors laat styg het, wat meer koper bevry het om skuld vir hul volgende motor te maak.
Verbruikers moet hul voertuie langer hou om langtermynlenings die moeite werd te maak, het Yajnik gesê. Maar dit kan ook lei tot verhoogde instandhoudingskoste en die moontlikheid dat die voertuig meer herstelwerk benodig as wat dit werd is of heeltemal geskrap moet word.
“Ja, dit neem langer om aandele te kry, maar terselfdertyd het jy toegang tot die motor en kan jy geld maak,” sê Yajnik, ’n 28-jarige veteraan van Capital One wat die motoruitleeneenheid sedert 2008 bestuur.
Volgens die jongste data van Cox was die gemiddelde noteringsprys van ‘n gebruikte motor $25 390 in Maart. In vergelyking, ‘n nuwe motor depresieer vinniger teen $48,667.
Cox Automotive berig dat die finansiering van ‘n motor van $30 000 vir 84 maande teen 9 persent APR $3 100 meer sal kos as ‘n lening van 48 maande, alles anders gelyk op die lening. Daar is egter ‘n verskil van $264 in maandelikse betalings, wat volgens Yajnik dit meer bekostigbaar maak vir baie verbruikers, veral dié in laer inkomstegroepe.
“Natuurlik gaan daar iewers probleme wees, maar ons moet van ‘n ander plek af begin, dit wil sê, wat is die redes waarom mense motors koop en doen hulle dit onredelik?” Yajnik gesê.
